L'industrie technologique asiatique se prépare à une perturbation prolongée et grave en raison de la situation au Moyen-Orient, les analystes prévenant d'une réduction de la production de semi-conducteurs et d'un ralentissement de la construction de centres de données d'IA, écrit le SCMP.
Le détroit d'Ormuz, par lequel transite environ un quart du commerce mondial de pétrole brut transporté par voie maritime et 20 % des approvisionnements en gaz naturel liquéfié (GNL), est resté de facto fermé après un blocus supplémentaire imposé par les États-Unis.
Le prix du pétrole brut a dépassé les 100 dollars, et le prix au comptant du GNL livré à l'Asie du Nord-Est a frôlé les 20 dollars par million d'unités thermiques britanniques.
Le coût de l'énergie dans la région Asie-Pacifique influe directement sur la production, le transport et le financement.
La Corée du Sud, Taïwan et Singapour s'approvisionnent en gaz à hauteur de 15 à 35 % auprès du Qatar. Singapour produit environ 90 % de son électricité à partir de gaz naturel.
En mars, des missiles iraniens ont frappé le complexe de Ras Laffan au Qatar, qui assure environ un tiers des approvisionnements mondiaux. Sa réparation prendra entre trois et cinq ans.
« Après la cessation des hostilités, la normalisation de la production de gaz naturel prendra plus de temps que celle du pétrole en raison des dommages causés aux infrastructures et des délais de révision des contrats », indique un rapport de la société de recherche BMI.
L'hélium est la base des semi-conducteurs.
La fabrication de puces dépend fortement de l'hélium, un sous-produit du traitement du gaz naturel. Ce matériau est nécessaire pour refroidir les plaquettes lors de la gravure des puces. Il n'existe aucune alternative viable à l'échelle industrielle, a déclaré David Pan, directeur et expert en intelligence artificielle chez Moody's.
L'analyste a souligné que la Corée du Sud était particulièrement vulnérable aux perturbations de l'approvisionnement en hélium. L'an dernier, le Qatar représentait 65 % de ses achats.
« Les commandes de GPU et de mémoire à large bande passante s'accumulent depuis plus d'un an ; une rupture d'approvisionnement de deux mois ne se limitera donc pas à cette période. La situation va s'aggraver et se transformer en une crise beaucoup plus longue », a averti Pan.
Les décideurs politiques pourraient influer sur la situation, a déclaré Josh Yu, chercheur à l'institut de recherche Epoch AI. Il a précisé qu'en cas de crise grave, les usines de semi-conducteurs deviendraient les clients industriels prioritaires en Corée du Sud et à Taïwan, tandis que des restrictions seraient imposées aux autres entreprises.
Le gouvernement américain peut également intervenir en cas de déficit important.
Samsung Electronics et SK Hynix ont signé des accords d'approvisionnement en hélium à long terme avec les sociétés allemande Linde et américaine Air Products. Le ministre taïwanais de l'Économie a déclaré que l'île avait reçu l'assurance d'un important pays producteur de GNL que cette ressource lui serait fournie.
Yu a souligné que les puces d'IA sont extrêmement importantes pour les intérêts économiques et stratégiques des États-Unis, de sorte que le gouvernement est en mesure de fournir à Taïwan le GNL nécessaire si besoin est.
centres de données
Un autre secteur impacté par la guerre au Moyen-Orient concerne les centres de données. Ces derniers consomment davantage d'énergie que la production de plaquettes de semi-conducteurs, et le conflit pourrait engendrer de graves problèmes.
Selon Yu, la hausse actuelle des prix de l'énergie n'a pas encore affecté les centres de données existants, mais elle pourrait affecter les projets en cours.
« Une augmentation de 10 à 20 % des coûts globaux due à la crise énergétique pourrait mettre un terme à certains projets », a souligné l'expert.
Cette situation menace les déséquilibres régionaux et le transfert de pouvoir de l'Europe et de l'Asie vers les États-Unis.
Pour rappel, pendant le cessez-le-feu, l'Iran exigera que les compagnies maritimes paient le passage du détroit d'Ormuz en cryptomonnaie. Les analystes qualifient ce projet de « pratiquement irréalisable ».