L'intérêt institutionnel pour les ETF crypto a augmenté dans un contexte de lancements de fonds record.

Octobre 2025 a été un mois record pour le secteur des ETF : selon José Paolo Tolentino, 137 nouveaux fonds ont été lancés, un chiffre historique. Dans ce contexte, les principaux acteurs du marché – BlackRock, Vanguard et State Street – ont perdu du terrain pour la première fois ces dernières années : leur part cumulée des flux de capitaux a chuté à 57 %. Il s’agit du niveau le plus bas jamais enregistré, témoignant de l’intérêt croissant des investisseurs pour les ETF spécialisés et thématiques, notamment les fonds crypto.

Dans le même temps, les analystes constatent une évolution de la demande : l’intérêt croît non seulement pour les fonds indiciels, mais aussi pour les ETF actifs, ainsi que pour les fonds spécialisés dans les cryptomonnaies. Selon Mark Pilipchuk et Oliver Andrews, l’émergence des ETF de cryptomonnaies au comptant a permis aux investisseurs institutionnels de s’engager dans des opérations de base à grande échelle – une stratégie basée sur l’écart entre le prix d’un actif et son prix à terme. Grâce à la structure réglementée des ETF, ces transactions sont devenues plus liquides et transparentes, renforçant ainsi la légitimité du marché des cryptomonnaies auprès des principaux investisseurs.

Roundhill Investments illustre parfaitement la réussite d'une stratégie hors du marché traditionnel. La société a attiré 5,5 milliards de dollars d'investissements en 2025, portant son total d'actifs sous gestion à 10 milliards de dollars. Les ETF Roundhill Magnificent Seven (MAGS) et Generative AI & Technology (CHAT) ont été les principaux contributeurs, levant respectivement 1,5 milliard et 750 millions de dollars. Dave Mazza, PDG de Roundhill, a déclaré : « Roundhill a été créée pour remettre en question les règles établies du secteur des ETF et se concentrer sur des produits à forte convergence thématique. »

Alors que les fonds traditionnels font face à des coûts croissants, le marché se tourne vers des modèles innovants. Charles Schwab a indiqué que 62 % des investisseurs sont prêts à convertir l'intégralité de leurs portefeuilles en ETF, et que la moitié d'entre eux prévoient de le faire d'ici cinq ans. Fait particulièrement révélateur, 66 % des investisseurs actuels ont commencé à utiliser des ETF au cours des cinq dernières années seulement, ce qui témoigne de l'adoption croissante de ces instruments par les particuliers.

Les analystes ont noté que la combinaison d'actifs traditionnels et du segment crypto via les ETF pourrait devenir un moteur clé de la croissance du marché en 2026. À mesure que le monopole des grands gestionnaires s'affaiblit, le développement d'ETF pour Solana, XRP et d'autres actifs numériques offrira aux investisseurs de nouveaux outils pour accéder à des marchés alternatifs.

Source: cryptonews.net