Strategy a émis 609 millions d'euros d'actions préférentielles pour acheter du Bitcoin.
La société Strategy, spécialisée dans la gestion de trésorerie de cryptomonnaies, poursuit son plan visant à accroître ses avoirs en Bitcoin en fixant le prix de nouvelles actions préférentielles perpétuelles libellées en euros afin de financer des achats supplémentaires de cryptomonnaies.
La société a annoncé vendredi que ses actions préférentielles de série A seront négociées à 80 € (92,50 $) par action, levant ainsi environ 608,8 millions d'euros de recettes nettes. Strategy prévoit d'utiliser ces fonds pour acquérir davantage de bitcoins et pour ses besoins généraux. Le règlement de l'opération est prévu le 13 novembre.
Les nouvelles actions STRE sont prioritaires par rapport aux actions perpétuelles STRK et STRD et aux actions ordinaires Strategy, mais subordonnées aux actions perpétuelles STRF, aux actions perpétuelles à taux variable STRC et à la dette en cours.
Mémorandum et spécifications d'investissement de STRE. Source : Strategy
L'offre STRE ne sera pas accessible aux investisseurs particuliers de l'Union européenne ni du Royaume-Uni, a indiqué Strategy.
Cette dernière levée de fonds intervient après que la société a ralenti son rythme d'acquisition en octobre, dans un contexte de repli général du secteur de la trésorerie crypto et de baisse du marché crypto en général.
Difficultés stratégiques dans un contexte de repli des finances publiques
Strategy a annoncé un chiffre d'affaires de 2,8 milliards de dollars au troisième trimestre, contre 10 milliards au deuxième trimestre, et le cours de ses actions est en baisse depuis juillet.
En octobre, S&P Global Ratings a attribué à Strategy la note de crédit B-, classant ainsi l'entreprise comme une entité « non spéculative ».
L'action de Strategy a chuté, à l'instar des autres sociétés de gestion de trésorerie crypto. Source : TradingView
À titre de comparaison, la meilleure notation de crédit attribuée par S&P est AAA, soit 15 crans au-dessus de B-. Une notation de BB ou inférieure est considérée comme « non spéculative ».
S&P a déclaré que les avoirs concentrés en bitcoins de la société représentent un risque pour les investisseurs et que celle-ci est trop focalisée sur le bitcoin au lieu de diversifier ses activités commerciales et ses sources de revenus.
Malgré cela, Willy Woo, analyste et investisseur en Bitcoin, a déclaré qu'il est peu probable que Strategy liquide ses avoirs en Bitcoin lors du prochain marché baissier des cryptomonnaies ou fasse faillite.
La raison en est que les échéances de la dette de l'entreprise sont étalées et gérables, ce qui réduit la probabilité d'une liquidation forcée pour faire face aux obligations de remboursement de la dette, a déclaré Wu.
Source: cryptonews.net
